التحليل اليومي للخيارات الثنائية من cititrader
 

التحليل اليومي للأسواق المالية
التحليل اليومي للخيارات الثنائية من cititrader
23 أغسطس آب 2012
نظرة عامة علي السوق
الأسهم الأوربية أنهت علي تراجع حاد في تعاملات جلسة الاربعاء وذلك مع تفضيل متداولي الخيارات الثنائية جني بعض الأرباح من موجة التعافى القوية التي شهدتها جلسات التداول السابقة وذلك قبيل صدور عدد من الأحداث الاقتصادية الهامة تأتي علي رأسها محضر اجتماع الفيدرالي الأمريكي واجتماع وزراء مالية دول منطقة اليورو .
الأسواق نقلت تركيزها من شائعات التسهيل النقدي من قبل المركزي الأوربي إلي الدراما اليونانية والتي من المتوقع ان تتزايد وتيرتها في الأيام القادمة . رئيس الوزراء اليوناني انطونيو سامراس عقد اجتماع بالأمس مع رئيس وزراء لوكسمبورج والتي تترأس بلاده اجتماع وزراء المالية الأوربيين حاليا وذلك في محاولة لإقناعه بالإضافة إلي عدد أخر من الزعماء الأوربيين لاحقا إعطاء بلاده فرصة للتنفس أو بمعني أخر تحقيق قدرا من النمو قبل استئناف تطبيق إجراءات التقشف الحالية . سمارس سيتوجه لمقابلة المستشارة الألمانية ميركل والرئيس الفرنسي هولاند خلال نهاية الأسبوع وذلك للحديث حول الحصول علي موافقة بشأن تمرير حزمة الإنقاذ الثانية المقدرة بـ 31 بليون يورو لتجنب الإفلاس بحلول سبتمبر أيلول القادم . أيضا فان اليونان ستكون بحاجة إلي فترة سماح زمنية حتى تتمكن من تطبيق إجراءات التقشف المفروضة عليها من قبل مقرضيها وذلك بهدف إحياء النمو الاقتصادي المتدهور و خفض حدة المعارضة الشعبية . محضر اجتماع لجنة السوق الفيدرالية والذي صدر بعد ساعات من إغلاق الأسواق الأوربية دعم من نغمة التداولات الحذرة بالأمس وذلك مع انتظار المستثمرين لما سيأتي به صانعي السياسية النقدية في الاقتصاد الأكبر عالميا.

الأسهم الأسيوية هوت بالأمس وذلك بعد ان ساهمت سلبية بيانات التجارة اليابانية جنبا إلي جنب مع الحذر المتنامي قبيل الاجتماعات الأوربية الهامة في الضغط علي معنويات مستثمري الأسهم .
في وقت مبكر من تعاملات الاربعاء فان اليابان والتي تمثل الاقتصاد الثاني أسيويا أظهرت بياناتها عجزا بأكبر من المتوقع في ميزانها التجاري والذي اتسع قليلا إلي 0.33 تيرليون ين في يوليو تموز الماضي وذلك كنتيجة للتراجع الثالث علي التوالي في صادراتها فضلا عن تراجع الوردات للشهر الثاني علي التوالي . سلسلة من تقارير أرباح الشركات المخيبة للأمال ساهمت أيضا في تحفيز شهية البيع بالأمس .
في سياق أخر فان مستثمري خيارات الأسهم الأسيوية فضلوا البقاء علي الخطوط الجانبية وذلك مع تصاعد توتر السوق قبيل سلسلة من الاجتماعات الأوربية الهامة بين القادة الأوربيين والتي من المفترض ان تقرر بشأن تفاصيل خطة إنقاذ اليونان والتي تبحث بدورها عن تمديد الإطار الزمني لتطبيق إجراء برنامج التقشف لنحو عاميين إضافيين.

الأسهم الامريكية أنهت علي تغيرات طفيفة ولكن تمكنت من تعويض قدر من خسائرها المبكرة بعد ان اظهر أعضاء الفيدرالي الأمريكي جاهزيتهم لاعتماد حزمة جديدة من إجراءات التسهيل النقدي بشكل سريع ما لم يتحسن الوضع الاقتصادي بشكل واضح . وول ستريت كانت قد افتتحت علي هبوط مقتفية اثر نظرائها في أسيا وأوربا وذلك بعد ان أدت سلبية بيانات التجارة اليابانية إلي إحياء القلق بشأن نمو الاقتصاد العالمي بالتوازي مع تصاعد حالة عدم اليقين المحيطة بالمسألة اليونانية .
علي الرغم من ان إعلان الفيدرالي الأمريكي كان ايجابيا إلي حدا كبير لأسواق الأسهم ولكن متداولي الخيارات الثنائية لاحظوا انه لم يحمل معه زخم كافي لإقناع المشترين بالعودة إلي الأسواق الجانبية عدد من خبراء الخيارات الثنائية رجحوا بان منذ الاجتماع الأخير فان سلسلة من البيانات الاقتصادية أظهرت تحسنا نسبيا في الاقتصاد الأمريكي . ومن ثم فان إشارات الفيدرالي الأمريكي بشأن إضافة بضخ مزيد من السيولة ما لم يتعافى الاقتصاد بشكل جيد قد تضعف من حالة التفاؤل التي صاحبت هذا الإعلان.




أسعار النفط أنهت علي ارتفاعات جيدة بالأمس مدعومة بالتراجع الكبير في مخزونات النفط الأمريكية فضلا عن صدور محضر اجتماع لجنة السوق الفيدرالية والتي أظهرت ان مسئولي الفيدرالي جاهزون لإطلاق الحزمة الثالثة من برنامج شراء الأصول المسمي بالتسهيل الكمي .
خيارات النفط الثنائية تعافت بشكل قوي بعد ان أظهرت بيانات وكالة معلومات الطاقة بان مخزونات النفط الأمريكية تراجعت بأكثر من خمسة ملايين برميل في الأسبوع الماضي وهو ما مثل اكبر تراجع و دفع بالمخزونات إلي أدنى مستوياتها منذ نهاية مارس آذار الماضي فضلا عن تجاوزه للتوقعات التي رجحت تراجعا بحدود مليونيي برميل .
في جانب أخر فان اجتماع لجنة السوق الفيدرالية نهاية يوليو وبداية أغسطس الماضي اظهر بان اغلب الأعضاء يعتقدون بان تدعيم الإجراءات التوسعية سوف يكون مطلوبا ما لم تظهر البيانات القادمة تعافى قوي ومتماسك في مستويات النمو الاقتصادي .
الأنباء كانت ايجابية لأسواق النفط وذلك فان إجراءات التسهيل النقدي عادة ما تدعم نمو اقتصادي أكثر قوة والذي بدوره يرجح تحسن توقعات الطلب علي النفط . علاوة علي ذلك فان النهج التوسعي المحتمل اضعف من قيمة الدولار الأمريكي علي نطاق واسع وهو ما سمح لأسواق السلع المقيمة بالعملة الأمريكية من التعافى بالأمس.

في أسواق الفوركس , هبطت الدولار الأمريكي بشكل حاد في أعقاب إصدار محضر اجتماع الفيدرالي الأمريكي والذي أعطي دفعة قوية لبائعي العملة الخضراء خلال الفترة الأمريكية وذلك بعد ان اظهر جاهزية صانعي السياسية النقدية لضخ مزيد من السيولة في وقت قريب . العملة الأمريكية عانت من موجة بيوع حادة أمام كافة العملات الرئيسية حيث صعد اليورو دولار اعلي المستوى المحوري 1.2500 للمرة الأولي منذ بداية يوليو تموز الماضي فيما سجل الباوند البريطاني أفضل مستوياته في أكثر من ثلاثة شهور. التراجع المشار إلية أيضا أضاع كافة مكاسب الدولار الأمريكي أمام الين الياباني التي حققها علي مدار الأسبوع الماضي فيما سمح لأسواق السلع بالارتفاع بشكل حاد خصوصا الذهب والذي أنهى عند أفضل مستوياته من ابريل نيسان الماضي.


التحليل الفني
النفط الخام : استقرت نسبيا في تعاملات الأمس وذلك بعد ان ساهمت بيانات الاربعاء الاقتصادية في السماح للمشترين باحتواء التراجع التصحيحي في الفترة السابقة عند المستوى 96.50$ محضر اجتماع الفيدرالي الأمريكي والذي دعم من توقعات التسهيل الكمي سمح للسعر الأساسي من إيقاف تحركاته الهبوطية وان لم يقدم دعما كافيا لتوقع الصعودي وذلك لان سقف التعافى الحالي عند 97.80$ بقي متماسكا حتى الان . عامل المقاومة المذكور يمثل 61.8% فايبو لتصحيح ترند الهبوط الرئيسي من قمة العام 110.55 هبوطا إلي قاع العام 77.26$ .
علي الجانب الأخر فان خط موفينج الأربع ساعات 20 بالتوازي مع خط الترند الصاعد من القيعان الشهرية 86.90 يلعبا حاليا دور الدعم القريب عند 96.60 و96.30 علي التوالي . الكسر هنا سوف يرجح تكون قمة تداول في المدى القصير بشكل يصب في صالح مشاهدة بعض التصحيحات الهبوطية وحينها فان شارت يفتح الطريق باتجاه 95.20$ البيفوت المحورية وحاجز تصحيح 61.8% لترند الهبوط الأحدث من قمة مايو أيار قرب 106$ . الكسر دون الدعم المذكور سوف يشير إلي تلاشي الزخم الصعودي في المدى القريب ويعيد إحياء سيناريوهات الهبوط الأكثر قوة . بخلاف ذلك فان الاستقرار اعلي الدعوم المذكورة سوف يرجح من استمرار تطوير الكسر الصعودي الأخير ويحد من احتمالات الهبوط ونحن قد نفضل هذا الافتراض الأخير وذلك لان قراءة مؤشر القوة النسبية أشارت ذروة شراء قوية وذلك يكون من المنطقي مشاهدة بعض المماطلة دون القمم الحالية وحتى بعض التحركات التصحيحات الهبوطية.